krag van Die buitengewone saamgestelde rente JANUARIE Boodskap van die Hoofbeampte Lid Nuusbrief Eenmalige addisionele vrywillige bydrae van R15 000

Transcription

1 Lid Nuusbrief JANUARIE Boodskap van die Hoofbeampte Beste Lid Welkom terug en alles van die beste vir die jaar wat voorlê! Goeie aftreebeplanning is afhanklik van die bydraes wat jy lewer en die beleggingsopbrengste (of rente) wat op jou bydraes verdien word. Daarom kyk ons graag na die buitengewone krag van saamgestelde rente en die uitwerking wat dit op jou aftree-inkomste kan hê. Ons sê dankie aan Alexander Forbes vir hierdie artikel, wat n paar praktiese wenke insluit oor hoe om saamgestelde rente tot jou voordeel in te span. In die komende maande sal verwysings na die Raad op Finansiële Dienste vervang word deur die Gedragsowerheid van die Finansiële Sektor en die Voorsorgowerheid wetgewing aangaande die nuwe Twin Peaks -model vir finansiële regulering is in Augustus verlede jaar onderteken en sal na verwagting vroeg in 08 in werking tree. Lees meer oor hierdie veranderings in ons jongste Bedryfsoorsig. Beleggingsmarkte is gedurende die laaste maand van die jaar geruk ná die nuus oor Steinhoff se rekeningkundige skandaal. In die beleggingsprestasieverslag verskaf ons meer inligting oor algehele beleggingsprestasie gedurende 07 en die beleggingsbestuurders se siening en strategie vir 08. Ons wil jou aanmoedig om die nuwe jaar te begin deur n begroting vir jouself op te stel. Ons Finteg-rubriek sal jou help met wenke en inligting oor die Personal Budget Calculator/Begrotingsplan wat op die Fonds se webwerf beskikbaar is. Indien jy nog nie op AF Online geregistreer het nie, doen dit asseblief, en gaan jou begunstigdebenoemingsvorm na en werk dit by. Lekker lees en voorspoed met die blokkiesraaisel. Die buitengewone krag van saamgestelde rente As jy jonk is, is spaar vir jou aftrede miskien nie bo-aan jou prioriteitslys nie. Die tyd is egter nou aan jou kant, veral wat saamgestelde rente betref. Die beste manier om jou finansiële welstand oor die lang termyn te verseker, is om n finansiële plan op te stel wat by jou doelwitte pas. n Finansiële plan sal tipies spaardoelwitte insluit. Jou spaargeld behoort belê te word om saamgestelde rente te verdien. Met saamgestelde rente kan selfs middelmatige opbrengste wesenlike welvaart skep, as dit genoeg tyd en toewyding kry. Kyk na die voorbeeld hieronder. Indien die 5-jarige Sharon n eenmalige addisionele vrywillige bydrae van R5 000 by haar aftreespaarfonds voeg en n gemiddelde jaarlikse nominale opbrengs van.4 verdien, en nooit aan hierdie geld raak nie, sal die R5 000 tot net meer as R (in vandag se geld) groei, en die nominale bedrag (wat die impak van inflasie buite rekening laat) sal tot R groei, teen die tyd dat sy op ouderdom 65 aftree, soos hierdie grafiek toon: Eenmalige addisionele vrywillige bydrae van R Fondsgroete Jare Beleggingsbedrag Reële waarde Nominale waarde Lynn van der Merwe Jy kan sien hoe Sharon se aanvanklike belegging al hoe meer groei soos die tyd verbygaan. Indien sy wag tot sy 40 is om hierdie enkelbedrag te belê, sal dit baie minder werd wees wanneer sy aftree-ouderdom bereik. Nominale opbrengs die bedrag geld wat deur n belegging gegenereer word voordat uitgawes soos beleggingsfooie en belasting, en inflasie in ag geneem word. Reële opbrengs die beleggingsopbrengs nadat inflasie in ag geneem is.

2 Groei van jaarlikse bydraes van R 000 met saamgestelde rente Saamgestelde rente kan selfs nog n kragtiger uitwerking hê as jy gereeld belê. Kom ons kyk wat kan gebeur wanneer Sharon n spaargewoonte aankweek. As sy vir 40 jaar elke jaar R 000 ekstra (in nominale terme) in haar aftreespaarfonds belê, en die geld daar los om teen n gemiddelde jaarlikse nominale opbrengs van.4 te groei, sal haar aftreespaargeld in vandag se geld tot meer as R59 6 gegroei het, soos hierdie grafiek toon: As jy vanaf ouderdom 5 tot jou aftrede R 000 van jou bonus of de tjek gespaar het HET Beleggingsbedrag Jare Reële waarde Nominale waarde Sharon sal meer as agt keer die bedrag wat sy bygedra het, hê. Dit illustreer die ongelooflike krag van saamgestelde rente. Blokkiesraaisel Af DRIE TOPWENKE OM SAAMGESTELDE RENTE VIR JOU TE LAAT WERK BEGIN VROEG. Hoe jonger jy is as jy begin, hoe meer tyd is beskikbaar om saamgestelde rente vir jou te laat werk, en om groter finansiële sekuriteit te verseker. Naas n vroeë begin, is die beste opsie om nou te begin. DOEN GEREELDE BELEGGINGS. Pas spaardissipline toe. Onderskei tussen wat jy wil hê en wat jy nodig het, en maak spaar vir jou finansiële doelwitte n prioriteit. Jou doelwitte kan byvoorbeeld spaar vir opvoeding, n huis of aftrede insluit. WEES GEDULDIG. Moenie aan die geld raak nie! Saamgestelde rente werk net as jy jou belegging kans gee om te groei. Dit sal aanvanklik lyk of die resultate maar stadig kom, maar bly kalm en hou aan om te spaar. Die grootste deel van die saamgestelde rente kom heel aan die einde. Jou opbrengste sal miskien klein lyk, maar as jy geduldig is, sal jy later beduidende opbrengste sien. JY GEWEET? Elke lid kan addisionele vrywillige bydraes lewer. Dit is ekstra bydraes wat jy volgens jou keuse kan lewer bo en behalwe die maandelikse bydraes wat jy en jou werkgewer reeds tot die fonds lewer. Onthou, dit maak nie saak hoe oud jy is nie nou is die tyd om soveel as wat jy kan vir jou aftrede te spaar... Die nuwe model vir finansiële regulering wat deur Suid-Afrika aanvaar is, is die sogenaamde model. (4,5) Die drie topwenke om saamgestelde rente vir jou te laat werk, is: Begin, belê gereeld en wees geduldig. (5) 4. Die sal die RFD vervang. (4) Dwars. Die Begrotingsplan kan jou help sodat jy jou werklike uitgawes maandelikse kan.(6) Jou spaargeld moet belê word om rente te verdien. () antwoorde op bladsy 4.

3 Finteg - rubriek Die Personal Budget Calculator/Begrotingsplan, wat op die Fonds se webwerf beskikbaar is, kan jou help om jou spaarplan vir 08 aan die gang te kry. Dit is bedoel om jou te help verstaan waarop jy jou geld uitgee, en enige verkwisting te identifiseer. Dit kan jou help om nuwe spaargewoontes aan te kweek om n beter finansiële uitkoms te kry. Kom ons kyk waar jy toegang kan kry tot hierdie program, en hoe dit werk! Meld aan by die Fonds se webwerf by Op die tuisblad, klik Personal Budget Calculator. As jy op Begrotingsplan klik, sal dit jou by die begrotingsigblad bring. Wat om te doen. Tik jou basiese netto maandelikse salaris (die bedrag wat in jou bankrekening inbetaal word) in.. Indien jy enige ander inkomste ontvang, sluit dit ook in by die bedrag wat jy intik.. Tik daarna al jou maandelikse uitgawes in op die begrotingsigblad. Kyk na n voorbeeld van hoe dit werk: Sigblaaie werk beter op n rekenaar as op jou selfoon of tablet! Tik jou maandelikse salaris in. Tik al jou uitgawes hier in. Uitgawes is in kategorieë verdeel sodat jy makliker kan identifiseer waaraan die grootste deel van jou geld bestee word. Miscellaneous payments (ander uitgawes) kan gebruik word vir uitgawes waarvoor jy nie n beskrywing kan kry nie. Kyk of jy n tekort het of geld oor het wat jy kan spaar. Die sigblad by Begrotingsplan kan afgelaai word en op jou rekenaar bewaar word sodat jy enige tyd daarna kan kyk en jou werklike uitgawes maandeliks kan dophou. Klik hier om direk uit te kom by die Personal Budget Calculator / Begrotingsplan.

4 Bedryfs- nuus Wet op die Regulering van die Finansiële Sektor, Nr. 9 van 07 Twin Peaks Die Wet op die Regulering van die Finansiële Sektor, Nr. 9 van 07 ( die Wet ) is in Augustus 07 onderteken. Die Wet sal egter eers in werking tree op n later datum wat deur die Minister van Finansies bepaal moet word. Dit word in die eerste kwartaal van 08 verwag. Voor Twin Peaks Die Suid-Afrikaanse banke word deur die Suid-Afrikaanse Reserwebank (SARB) se afdeling vir banktoesighouding gereguleer. Nie-bankverwante finansiële instellings soos versekeraars en pensioenfondse word deur die Raad op Finansiële Dienste (RFD) gereguleer. Elke instelling voldoen aan die wetgewing wat op die betrokke bedryf van toepassing is. Wat sal dus verander? Hierdie Wet stel die sogenaamde Twin Peaks -model (tweeledige stelsel) van finansiële regulering in reaksie op die wêreldwye finansiële krisis in werking. Dit beteken dat daar twee afsonderlike reguleerders sal wees, naamlik: Voorsorgowerheid (PA) gesetel in SARB Gedragsowerheid van die Finansiële Sektor (FSCA) vervang die RFD Sal toesig hou oor die veiligheid en finansiële welstand van finansiële instellings. Verantwoordelik vir markgedrag met die spesifieke doel om seker te maak dat finansiële kliënte billike behandeling ontvang. Regulasies sal uitgereik word om oorgangsreëlings vir die bestaande regulerende owerhede na onderskeidelik die Voorsorgowerheid (PA Prudential Authority) en die Gedragsowerheid van die Finansiële Sektor (FSCA Financial Sector Conduct Authority) te reguleer. Die Wet is daarop gemik om n finansiële stelsel te skep wat die belange van finansiële kliënte dien. Dit ondersteun ook gebalanseerde en volhoubare ekonomiese groei in die land en die totstandkoming, saam met ander wette vir die finansiële sektor, van n regulatoriese en toesighoudende raamwerk wat die volgende bevorder: Finansiële stabiliteit Die veiligheid en welstand van finansiële instellings Die billike behandeling en beskerming van finansiële kliënte Die doeltreffendheid en integriteit van die finansiële stelsel Die voorkoming van finansiële misdaad Finansiële insluiting van alle burgers Transformasie van die finansiële sektor Vertroue in die finansiële stelsel. Na Twin Peaks In die nuwe bedeling sal die SARB se afdeling vir banktoesighouding die PA word. Die PA sal verantwoordelik wees om omsigtigheidsaspekte van banke en alle nie-bankverwante finansiële instellings te reguleer. Die PA sal ook as die owerheid optree wat toesig hou oor die reëls en regulasies waaraan alle finansiële instellings onderhewig is, insluitend hul deelname in die finansiële markte. Die RFD sal opgeneem word in die FSCA. Die FSCA sal verantwoordelik wees vir die regulering van markgedrag, billike behandeling van finansiële kliënte en die bevordering van finansiële voorligting vir kliënte. 4 Dwars:. dophou 5. saamgestelde Af :.Twin Peaks. vroeg 4. FSCA Blokkiesraaisel antwoorde

5 Beleggingsprestasie Verslag Markoorsig Kwartaal 4 van 07 Wêreldaandelemarkte het die jaar op n rekordhoogtepunt afgesluit na sterk wêreldwye ekonomiese groei in 07. In die VS het die Trump-regering se VS-gesentreerde beleid Amerikaanse firmas n hupstoot gegee. Nadat die belastinghervormingswetsontwerp onlangs goedgekeur is, het die S&P 500 (Amerikaanse aandelemark-indeks van die 500 grootste maatskappye volgens markkapitalisasie) die jaar op n rekordhoogtepunt van.% afgesluit. Indiensnemingsyfers in die VS het gestyg tot amper volle vlakke, en die Amerikaanse Federale Reserweraad (die Fed) kon rentekoerse drie keer gedurende 07 verhoog. By sy laaste vergadering vir 07 het die Fed sy 08-vooruitskatting vir BBP-groei tot. verhoog. Met die positiewe vooruitsig vir groei in die Eurosone, het die Europese Sentrale Bank laat blyk dat hy van voorneme is om kwantitatiewe verruiming in te kort. Markte in die Eurosone het oor die algemeen stewige opbrengste behaal, ondanks n paar voortslepende kwellings oor die banksektor. Brexit-onderhandelings gaan nog voort en saam met die sterk pond sterling plaas dit druk op markte in die VK. Japannese aandele het sterk opbrengste vir 07 behaal, danksy sterk korporatiewe opbrengste. Die aandele van ontluikende markte het in 07 geskitter, en die MSCI Indeks van Ontluikende Markte het die jaar 7% hoër afgesluit. Hoewel Afrika-markte (Suid-Afrika uitgesluit) meer as 0% opgelewer het, was die markte van Asië vanjaar se uitblinkers, met Chinese aandele wat n opbrengs van meer as 4% behaal het vir 07. Latyns-Amerikaanse markte het goed herstel, terwyl die beleërde Brasilië hervormings begin instel het. Olie het sy hoogste vlak sedert 05, meer as 65USD per vat, bereik en olie-uitvoerders soos Nigirië kon hieruit munt slaan. Die verkiesing in Kenia is na n hertelling van stemme en wydverspreide bewerings van korrupsie suksesvol afgehandel, met nuwe leierskap aan die stuur. Insgelyks het Zimbabwe n verandering in leierskap gehad, toe president Robert Mugabe na dekades in die amp gedwing is om uit te tree. Al het geopolitieke woelinge teen die einde van 07 ietwat bedaar, kan hierdie gebeure steeds beleggers verontrus: die spanning op die Koreaanse skiereiland (Noord-/Suid-Korea Japan VS) is nog nie opgelos nie, en die Brexit-proses ook nie. Die Midde-Ooste bly onbestendig en geneig tot konflik. Hoewel die markte grotendeels die ontstellende nuus uit die Withuis geïgnoreer het, kan die Trump-administrasie dit moeilik vind om verkiesingsbeloftes deur te voer. Baie beleggers sal waarskynlik n versigtige houding inneem in 08. Kwantitatiewe verruiming n monetêre beleid wat deur n regering aanvaar word om geldvoorraad in die ekonomie op te stoot met die doel om uitlening deur kommersiële banke en besteding deur verbruikers verder te verhoog. Opsomming van prestasie soos op Desember 07 (Netto van fooie) Portefeulje/Indeks Groei Gebalanseerde Stabiele Geldmark OM Shari ah Gebalanseerde VPI Plaaslik Kwartaal.6%.56%.%.90%.49% 0.48% Jaar.0%.6%.6 8.7% 5.64% 4.0% Jaar 8.% 8.7% 8.7% 7.7 Suid-Afrikaanse markte het n moeilike vierde kwartaal van 07 agter die rug. Die plaaslike politieke toneel was gespanne aan die vooraand van die ANC se verkiesingskonferensie. Markte het gespekuleer of die besigheidsgerigte Cyril Ramaphosa die leisels sou oorneem, en of president Zuma daarna herroep sou word. Vertroue in die regering se finansiële dissipline het n verdere knou gekry met president Zuma se aankondiging in Desember van gratis hoër onderwys in 08, wat die rand wild laat skommel het weens sentiment-gedrewe buitelandse aankope en verkope. Insgelyks was plaaslike effekte onderhewig aan beduidende onbestendigheid, terwyl die land se kredietgradering onseker en in n gevaarlike posisie gebly het. Na die verkiesing van Cyril Ramaphosa tot ANC-president het die rand egter teenoor groot geldeenhede verstewig, met n kwartaalwins van 8.% teenoor die Amerikaanse dollar en 7.5 teenoor die pond. Suid-Afrikaanse vaste-inkomstebates (effekte) het aandele in Desember uitgestof, hoewel eersgenoemde bateklas aansienlik swakker gevaar het oor die kwartaal en die jaar. Die Alle Aandele-indeks (ALSI) het in Desember effens laer gesluit, hoewel dit nog steeds meer as 7% vir die kwartaal en meer as 0% vir die jaar aangeteken het. Genoteerde eiendom het vir n welkome verrassing gesorg met dubbelsyfer-groei van 7. vir die jaar. Die onstuimige jaareinde kan grootliks toegeskryf word aan die rekeningkundige skandaal wat die voormalige indeks-swaargewig Steinhoff getref het. Die firma, wat in Suid-Afrika en oorsee vir rekeningkundige onreëlmatighede ondersoek word, het in die verknorsing beland toe sy uitvoerende hoof Marcus Jooste en voorsitter Christo Wiese bedank het. Senuagtige beleggers het vinnig van hul aandele ontslae geraak, en sedert 6 Desember het die aandeelprys met meer as 80% geval. Die Suid-Afrikaanse Reserwebank het die repokoers onveranderd gehou teen die jaareinde, ondanks verbeterings in die geldeenheid. Die Bank beskou stygende energiekoste as n risiko vir inflasie. Suid-Afrikaanse kontant het.78% vir die kwartaal aangeteken. Danksy positiewe verdiensteverslae, en beleggersentiment na die verkiesing, het die Suid-Afrikaanse finansiële sektor 5.98% vir die kwartaal aangeteken en die hulpbronsektor oorskadu. Laasgenoemde het ook goed herstel en n stewige 7.9% vir die jaar aangeteken. Die onlangse sterk vertoning van die rand en positiewe beleggersentiment het n aantal SA korporatiewe aandele weer gewild gemaak. Daar word nog gespekuleer oor die tempo en omvang van verandering onder nuwe ANC-leierskap. Verdere nagevolge van die Steinhoff-skandaal sal waarskynlik steeds in aandelemarkte gevoel word, en beleggers sal versigtig wees. Omsigtige keuses en goed gediversifiseerde portefeuljes is dus noodsaaklik om die ietwat onvoorspelbare plaaslike omgewing te trotseer. 5.4% Jaar 5 Des % 0.4% 8.76% 6.9% 5.40% 4.0%.67% 9.% 7.6% 5.7% 5

6 Historiese prestasie van die Fonds se portefeuljes 000.0% 800.0% 600.0% 400.0% 00.0% 0.0% Des-00 Jun-0 Des-0 Jun-0 Des-0 Jun-0 Des-0 Jun-04 Des-04 Jun-05 Des-05 Jun-06 Des-06 Jun-07 Des-07 Jun-08 Des-08 Jun-09 Des-09 Jun-0 Des-0 Jun- Des- Jun- Des- Jun- Des- Jun-4 Des-4 Jun-5 Des-5 Jun-6 Des-6 Jun-7 Des-7 Groei Gebalanseerde Stabiele Geldmark VPI Shari ah Kliek hier na vir besonderhede oor die volgende: Portefeuljebestuurders se opgedateerde Vooruitsigte en Strategie Webwerf Beleggingsblad Old Mutual Shari ah Gebalanseerde Portefeulje Feiteblad Top tien plaaslike aandeelhoudings Naspers Limited British American Tobacco PLC Sasol Limited Standard Bank Group Limited MTN Group Limited Remgro Limited Old Mutual PLC Compagnie Financière Richemont SA Aspen Pharmacare Holdings Limited Northam Platinum Limited.59% * 8.89% * 7.0% * 5.80% *.5% *.% *.% *.94% *.6 *.59% * * % van Fond se aandele portefeulje Bate-allokasie per portefeulje Plaaslike aandele Plaaslike effekte Inflasie gekoppelde effekte Plaaslike vaste eiendom Plaaslike kontant Bestuurde prestasie (Bruto opbrengs) soos op Desember 07 Groei BATEKLAS BESTUURDER Aandele Allan Gray Coronation Foord FTSE/JSE Free Float Indeks (ALSI) Effekte Futuregrowth BEASSA Alle Effekte-Indeks (ALBI) Inflasiegekoppelde effekte Futuregrowth Futuregrowth DATUM VAN AANSTELLING ILB Maatstaf (I08) Eiendom Sesfikile 0-Aug-4 FTSE/JSE SA Genoteerde Eiendoms-Indeks (SAPY) Kontant Investec Sanlam 0-Des-00 0-Des-00 STeFI Saamgestelde-Indeks Allan Gray Investec Foord 0-Okt-0 0-Feb-07 0-Jul- Morgan Stanley Capital International All Country World Share indeks (MSCI) BlackRock BlackRock portefeulje maatstaf Shari ah Gebalanseerde Old Mutual Shari ah Gebalanseerde portefeulje maatstaf 0-Okt-0 0-Feb-07 0-Jul- 0-Sep-7 0-Sep-7 0-Okt-7 0-Feb-6 0-Apr-6 KWARTAAL JAAR JAAR JAAR % 5.66% -0.9% 7.44%.54%.0% 0.6%.4% % 8.40%.0%.94%.8% -.57% -.94% -4.47% -.06% -.8% -.8%.% -.70% % 5.0% 0.96% n/a 0.9% 0.6% 9.74% 7.4% 9.% 8.9% 7.56% 5..6% 4.8%.%.5.6% % 0.87% 7.4%.6% 9.8% 6.89% 4.8%.74% 8.6% 7.89% 7.4% 7.%. 0.7%.79%.87%.54% 9.6%.9% % 7.7% 6.50% 0.46% 7.6%.00% 9.50% VANAF AANVANG (p.j.) 0.48%.0% 0.% 6.% 8.98% 0.9% 5.0% 5.8% -.6% 8.67% 0.9% 8.67% 8.5% 8.08%. 0..9% 8.5%.90% 5.09% 5.9% 9.00% % % 7% 0% % % 50% Gebalanseerde % % 8% 4% Stabiele % % Die Ou Mutual en Coronation Effekte aanstellings is in Augustus 07 beeïndig. Futuregrowth = Futuregrowth Passive ILB I08 Futuregrowth = Futuregrowth Long Dated Passive ILB Geldmark Kontakbesonderhede van die Fonds Tel Faks Epos retfund@media4.com Webwerf 00% 6